28 – quinta-feira, 24 de Março de 2016
Publicações de Terceiros e Editais de Comarcas Minas Gerais - Caderno 2
1/2
SEDE: BELO HORIZONTE - MG - COMPANHIA FECHADA - CNPJ: 11.863.027/0001-24
DEMONSTRAÇÃO DOS RESULTADOS
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RELATÓRIO DA ADMINISTRAÇÃO – EXERCÍCIO DE 2015
Senhores Acionistas:
Submetemos à apreciação de V.Sas. as Demonstrações Financeiras da COSEFI – Companhia Estipulante de Seguros relativas ao exercício encerrado em dezembro de 2015.
Belo Horizonte, março de 2016.
A ADMINISTRAÇÃO
BALANÇOS PATRIMONIAIS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2015 E DE 2014
ATIVO
CIRCULANTE.......................................................................................
CAIXA E EQUIVALENTE DE CAIXA (Nota 6.1.) ............................
ATIVOS FINANCEIROS AO VALOR JUSTO POR MEIO DO
RESULTADO (Nota 6.1.) .....................................................................
Títulos de Renda Fixa ........................................................................
CRÉDITOS DIVERSOS .......................................................................
Ativos Fiscais Correntes (Nota 7.1.) ..................................................
Operações de Crédito Securitizadas (Nota 7.2.) ................................
NÃO CIRCULANTE .............................................................................
CRÉDITOS DIVERSOS .......................................................................
Operações de Crédito Securitizadas (Nota 7.2.) ................................
IMOBILIZADO ....................................................................................
Bens Móveis .......................................................................................
(Depreciação Acumulada) ....................................................................
TOTAL DO ATIVO................................................................................
2015
6.515
32
2014
6.603
25
5.946
5.946
537
537
-
5.393
5.393
1.185
386
799
9
(9)
6.515
81
79
79
2
9
(7)
6.684
Em R$ mil
PASSIVO E PATRIMÔNIO LÍQUIDO
CIRCULANTE.......................................................................................
OUTRAS OBRIGAÇÕES ....................................................................
Provisão para pagamentos a efetuar ...................................................
Fiscais e Previdenciárias (Nota 8.1.) ..................................................
Outros Valores a Pagar à Sociedades Ligadas (Nota 10.) ..................
2015
32
32
3
22
7
2014
40
40
2
32
6
PATRIMÔNIO LÍQUIDO (Nota 9.).....................................................
CAPITAL SOCIAL (Nota 9.1.).............................................................
RESERVAS DE CAPITAL ...................................................................
Reserva de Ágios por Subscrição de Ações .......................................
RESERVAS DE LUCROS (Nota 9.2.)..................................................
Reserva Legal .....................................................................................
Reservas Estatutárias ..........................................................................
6.483
2.408
3.955
3.955
120
120
-
6.644
2.408
3.955
3.955
281
153
128
TOTAL DO PASSIVO E PATRIMÔNIO LÍQUIDO .........................
6.515
6.684
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DEMONSTRAÇÃO DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO
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SALDOS EM 01/01/2014 .................................
(PREJUÍZO) LÍQUIDO DO EXERCÍCIO .....
CAPITAL
2.408
-
RESERVAS DE
CAPITAL
3.955
-
EXERCÍCIOS
2015
2014
58
168
(2)
(7)
(2)
(7)
56
161
56
161
(941)
(1.289)
(798)
(1.114)
(203)
(210)
(2)
(3)
(2)
(2)
64
40
(885)
(1.128)
724
574
724
574
(161)
(554)
RECEITA OPERACIONAL BRUTA (Nota 12.) .............................................
DEDUÇÕES DAS RECEITAS .........................................................................
Impostos Incidentes sobre Serviços ..................................................................
RECEITA OPERACIONAL LÍQUIDA...........................................................
LUCRO BRUTO ................................................................................................
RECEITAS / (DESPESAS) OPERACIONAIS ...............................................
Despesas de Pessoal (Nota 13.1.) .....................................................................
Despesas Administrativas (Nota 13.2.) .............................................................
Despesas Tributárias .........................................................................................
Aprovisionamentos e Ajustes Patrimoniais.......................................................
Outras Receitas Operacionais (Nota 13.3.) .......................................................
PREJUÍZO OPERACIONAL ANTES DO RESULTADO FINANCEIRO ...
RESULTADO FINANCEIRO...........................................................................
Receitas Financeiras (Nota 10.) ........................................................................
RESULTADO OPERACIONAL.......................................................................
RESULTADO ANTES DO IMPOSTO DE RENDA E DA
CONTRIBUIÇÃO SOCIAL .............................................................................
(161)
(554)
IMPOSTO DE RENDA E CONTRIBUIÇÃO SOCIAL ................................
PREJUÍZO DO EXERCÍCIO ..........................................................................
(161)
(554)
Número de Ações em Circulação (Nota 9.3.b.) ................................................ 16.050.000 16.050.000
Prejuízo Líquido em Reais por Ação ................................................................
(0,01)
(0,03)
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DEMONSTRAÇÃO DOS FLUXOS DE CAIXA - MÉTODO INDIRETO
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Em R$ mil
RESERVAS DE LUCROS
LEGAL
ESTATUTÁRIAS
153
682
-
(PREJUÍZOS)
ACUMULADOS
(554)
DESTINAÇÕES:
Absorção de Reservas ..................................
-
-
-
(554)
554
SALDOS EM 31/12/2014 .................................
MUTAÇÕES NO EXERCÍCIO .........................
2.408
-
3.955
-
153
-
128
(554)
-
SALDOS EM 01/01/2015 .................................
(PREJUÍZO) LÍQUIDO DO EXERCÍCIO .....
2.408
-
3.955
-
153
-
128
-
(161)
DESTINAÇÕES:
Absorção de Reservas ..................................
-
-
(33)
(128)
161
SALDOS EM 31/12/2015 .................................
MUTAÇÕES NO EXERCÍCIO .........................
2.408
-
3.955
-
120
(33)
(128)
-
TOTAL
Em R$ mil
7.198
(554)
6.644
(554)
6.644
(161)
6.483
(161)
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FLUXO DE CAIXA DAS ATIVIDADES OPERACIONAIS:
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Depreciação ..........................................................................................
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Diminuição (Aumento) de Ativos Financeiros ao Valor Justo por
meio do Resultado ................................................................................
Diminuição (Aumento) nas Contas de Créditos Diversos ..................
Aumento (Diminuição) nas Outras Obrigações ...................................
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AUMENTO / (REDUÇÃO) NO CAIXA E EQUIVALENTE DE
CAIXA....................................................................................................
Caixa e Equivalente de Caixa no início do exercício...........................
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AUMENTO / (REDUÇÃO) NO CAIXA E EQUIVALENTE DE
CAIXA....................................................................................................
Em R$ mil
EXERCÍCIOS
2015
2014
(161)
(554)
2
2
2
2
(159)
(552)
(553)
727
(8)
7
598
(45)
(6)
(5)
7
25
32
(5)
30
25
7
(5)
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NOTAS EXPLICATIVAS ÀS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2015 E DE 2014
(Em milhares de reais, exceto quando indicado de outra forma)
1. CONTEXTO OPERACIONAL
A COSEFI – Companhia Estipulante de Seguros (denominação anterior: COSEFI – Companhia
Securitizadora e de Assessoria em Recuperação de Créditos Financeiros) é controlada da
Mercantil do Brasil Empreendimentos Imobiliários S.A. e tem como objeto social o exercício
da atividade de Estipulante de Seguros, atuando na contratação de apólices coletivas de seguros
junto as Sociedades Seguradoras devidamente autorizadas a funcionar pela Superintendência de
Seguros Privados – SUSEP (objeto social até 09/04/2014: prestação de serviços de cobrança e
aquisição de créditos oriundos de operações praticadas por bancos múltiplos; bancos comerciais;
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crédito imobiliário; companhias hipotecárias; associações de poupança e empréstimo; e pela
Caixa Econômica Federal). A Sociedade poderá participar como quotista ou acionista em outras
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social foram aprovadas na AGE realizada em 09/04/2015.
2. BASE DE PREPARAÇÃO E APRESENTAÇÃO
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dezembro de 2015 foram elaboradas e estão sendo apresentadas conforme as práticas contábeis
adotadas no Brasil, incluindo os pronunciamentos emitidos pelo Comitê de Pronunciamentos
Contábeis (CPCs), e evidenciam todas as informações relevantes próprias das demonstrações
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na sua gestão.
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mensuração ao valor justo.
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e também o exercício de julgamento por parte da administração da Companhia no processo de
aplicação das políticas contábeis. Aquelas áreas que requerem maior nível de julgamento e têm
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Estipulante de Seguros em 16/03/2016.
3. PRINCIPAIS POLÍTICAS CONTÁBEIS E ESTIMATIVAS CRÍTICAS
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contraprestação recebida ou a receber pela prestação de serviços no curso normal das atividades
da entidade. O resultado é apresentado pelo regime de competência, líquido dos impostos, das
devoluções, dos abatimentos e dos descontos.
Caixa e equivalentes de caixa são representados, basicamente, por disponibilidades, depósitos
bancários disponíveis e investimentos de curto prazo de alta liquidez que são prontamente
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cujo prazo de vencimento seja igual ou inferior a 90 dias, na data de aquisição, que são
utilizados pela empresa para gerenciamento de seus compromissos de curto prazo.
Os ativos e os passivos, circulantes e não circulantes, são demonstrados pelos valores de
realização ou compromissos estabelecidos nas contratações, incluindo, quando aplicável, os
rendimentos auferidos ou encargos incorridos até a data dos balanços. Nas operações com
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registradas pelo critério pro–rata die e calculadas pelo método exponencial.
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patrimonial consolidado, em conformidade com o CPC 38 e regulamentação complementar:
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empresa, tais como capital de giro, aplicações de curto prazo e itens similares.
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com o propósito de serem ativa e frequentemente negociados, ajustados pelo valor de mercado
em contrapartida ao resultado.
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anteriores, ajustados pelo valor de mercado, líquidos dos efeitos tributários, em contrapartida à
conta destacada no patrimônio líquido. Os ganhos e perdas, quando realizados, são reconhecidos
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títulos exceto ações não resgatáveis, quando for o caso, que a Companhia tem a intenção e a
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valor justo no resultado são ajustados pelos custos de transação.
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O imobilizado está apresentado ao custo. A depreciação é calculada pelo método linear, com
base nas seguintes taxas anuais para móveis e utensílios: 10,00%.
O controle das contingências ativas, passivas e provisões é efetuado de acordo com os critérios
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a) Ativos contingentes – não são reconhecidos contabilmente, exceto quando a Administração
possui total controle da situação ou quando há garantias reais ou decisões judiciais favoráveis,
sobre as quais não cabem recursos, caracterizando o ganho como praticamente certo. Os ativos
contingentes com probabilidade de êxito provável são apenas divulgados nas demonstrações
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observando-se o parecer dos assessores jurídicos, a natureza das ações, a similaridade com
processos anteriores, a complexidade e o posicionamento dos Tribunais.
c) Provisões – originam-se de processos judiciais relacionados a obrigações trabalhistas, cíveis
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ou constitucionalidade. Tais processos têm seus montantes reconhecidos integralmente nas
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legalmente instituídas, que são contestadas judicialmente quanto à legalidade ou
constitucionalidade que, independentemente da probabilidade de chance de êxito dos processos
judiciais em andamento, têm os seus montantes reconhecidos integralmente nas demonstrações
contábeis.
A provisão para o imposto de renda é registrada pelo regime de competência e constituída com
base no lucro, ajustado pelas adições e exclusões de caráter temporário e permanente, à alíquota
de 15,00%, acrescida de adicional de 10,00% sobre o lucro tributável anual excedente a R$ 240.
A contribuição social foi constituída à alíquota de 9,00% sobre o lucro tributável. Impostos
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contribuição social, se houver, são reconhecidos, com base em estudo técnico de estimativa de
lucros tributáveis futuros, de acordo com a legislação vigente.
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apuração do lucro líquido do exercício, introduzidas pela Lei nº 11.638/07, pelos artigos 37 e 38
da Lei nº 11.941/09 e o novo regime tributário instituído pela Lei nº 12.973/14 não impactaram
de forma relevante as Demonstrações Contábeis desta Companhia.
4. MUDANÇAS NAS POLÍTICAS CONTABEIS E DIVULGAÇÕES
As seguintes alterações de normas foram adotadas pela primeira vez para o exercício iniciado
em 1º de janeiro de 2015 e não tiveram impactos materiais.
CPC 33/IAS 19 – Benefícios a empregados: as alterações permitem que as contribuições
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reconhecidas como uma redução de custo dos serviços do ano sujeito a determinadas condições.
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do número de anos de serviço do empregado, como, por exemplo, as contribuições dos
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CPC 46/IFRS 13 – Mensuração de valor justo: esclarece que a mensuração de ativos
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imateriais, é permitida, embora não seja requerida. Adicionalmente, esclarece que a exceção
para mensuração ao valor justo de uma carteira pelo líquido, exceção trazida para o IFRS 13, se
aplica a todos os contratos no âmbito do IAS 39 e do IFRS 9.
CPC 05/IAS 24 – Partes relacionadas: esclarece que a entidade que presta serviços
administrativos equivalentes à administração-chave é também parte relacionada e a entidade
que reporta deve divulgar as despesas pagas a essa parte relacionada.
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são relevantes para a Companhia.
5. GESTAO DOS RISCOS DE CRÉDITO; OPERACIONAL; DE LIQUIDEZ E DE
MERCADO
Na COSEFI – Companhia Estipulante de Seguros, a gestão dos riscos de crédito, operacional,
de liquidez e de mercado é centralizada em seu Controlador, Banco Mercantil do Brasil S.A. É
realizada de forma contínua e apoiada em políticas e estratégias adequadamente documentadas
e em uma equipe técnica capacitada e em constante aperfeiçoamento, além de utilizar modelos
internos que aplicam técnicas de gestão atuais e de ferramentas tecnológicas de última geração.
Informações mais detalhadas estão disponíveis no site www.mercantildobrasil.com.br, na área
de Relação com Investidores (RI).
6. INSTRUMENTOS FINANCEIROS
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Caixa e equivalente de caixa (1)
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Títulos para negociação - CDB (2)
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���������� ����������
32
25
32
25
5.946
5.946
5.978
5.393
5.393
5.418
São representados pelos depósitos bancários.
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(1)
(2)
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As mensurações de valor justo de Nível 1 são obtidas por meio de preços cotados
(não ajustados) em mercados ativos para ativos ou passivos idênticos.
As mensurações de valor justo de Nível 2 são obtidas por meio de outras variáveis além dos
preços cotados incluídos no Nível 1, que são observáveis para o ativo ou passivo diretamente
(ou seja, como preços) ou indiretamente (ou seja, com base em preços).
As mensurações de valor justo de Nível 3 são as obtidas por meio de técnicas de avaliação que
incluem variáveis para o ativo ou passivo, mas que, em grande parte, não têm como base os
dados observáveis de mercado.
A tabela abaixo apresenta os ativos mensurados pelo valor justo.
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���������
���������� ����������
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resultado
5.946
5.393
�����������
5.946
5.393
Nos exercícios apresentados, a COSEFI – Companhia Estipulante de Seguros não tinha nenhum
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7. CRÉDITOS DIVERSOS
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Referem-se, basicamente, aos créditos a compensar de imposto de renda retido na fonte.
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Em dezembro de 2014, trata-se de operações de crédito securitizadas representadas por
operações de créditos nas modalidades de crédito consignado, capital de giro e crédito pessoal.
8. OUTRAS OBRIGAÇÕES
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Refere-se, basicamente, aos impostos e contribuições a recolher sobre os lucros e salários.
9. PATRIMÔNIO LÍQUIDO
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O capital social é de R$ 2.408 e está representado por 16.050.000 ações ordinárias nominativas
escriturais, sem valor nominal, totalmente subscritas e integralizadas.